核心财务指标全面披露
2026年上半年，中泰沪深300量化优选增强两类份额均实现正向收益，整体基金净资产合计3838.02万元，其中A类期末净资产1561.30万元，C类期末净资产2276.72万元，两类份额加权平均基金份额本期利润均为0.0712元。
| 指标项 | A类份额 | C类份额 |
|---|---|---|
| 本期已实现收益（万元） | 112.88 | 118.05 |
| 本期利润（万元） | 180.32 | 174.31 |
| 期末基金资产净值（万元） | 1561.30 | 2276.72 |
| 期末基金份额净值（元） | 1.0526 | 1.0318 |
各阶段超额收益表现亮眼
报告期内A类份额净值增长率7.34%，跑赢同期业绩比较基准0.14个百分点；自基金合同生效至今，A类份额累计净值增长率5.26%，较同期业绩比较基准的-1.46%高出6.72个百分点，长期超额收益显著。两类份额各阶段净值波动率均低于业绩比较基准波动率，跟踪误差控制表现优异。
| 份额类型 | 阶段 | 份额净值增长率 | 业绩比较基准收益率 | 超额收益 |
|---|---|---|---|---|
| A类 | 过去三个月 | 11.52% | 11.30% | 0.22% |
| A类 | 过去六个月 | 7.34% | 7.20% | 0.14% |
| A类 | 过去一年 | 26.59% | 25.13% | 1.46% |
| A类 | 成立至今 | 5.26% | -1.46% | 6.72% |
| C类 | 过去一年 | 26.09% | 25.13% | 0.96% |
| C类 | 成立至今 | 3.18% | -1.46% | 4.64% |
量化因子模型主导上半年运作
2026年上半年沪深300指数累计上涨7.55%，二季度单季大涨11.90%，AI相关的通信、信息技术行业领涨市场。本基金基本采用因子模型获取超额收益，因侧重价值逻辑与质量因子，未加大AI相关风格标的权重，后续转向防守策略加强跟踪误差控制，基金业绩与沪深300指数走势高度趋同，未跑输业绩比较基准。
上半年业绩达成跟踪目标
截至2026年6月末，A类份额净值1.0526元，上半年净值增长率7.34%，同期业绩比较基准收益率7.20%；C类份额净值1.0318元，上半年净值增长率7.13%，同期业绩比较基准收益率7.20%，整体实现跟踪指数的运作目标。
管理人预判结构性慢牛行情
管理人判断2026年中国经济将呈现“温和增长、通胀回归”格局，全年GDP实际增速有望落在4.7%附近，A股处于“牛市第三阶段”，核心驱动力从流动性驱动切换至盈利驱动，预计沪深300指数全年中枢上移10%-15%，呈现结构性慢牛行情，全A非金融板块盈利增速有望提升至8%-10%。
管理费托管费同比双降
报告期内基金当期支付管理人报酬24.57万元，较上年同期的26.69万元有所下降；当期支付托管费3.69万元，较上年同期的4.00万元小幅回落。管理费按前一日基金资产净值1.00%的年费率计提，托管费按0.15%的年费率计提。
| 费用项目 | 2026年上半年支出（万元） | 2025年上半年支出（万元） |
|---|---|---|
| 管理人报酬 | 24.57 | 26.69 |
| 托管费 | 3.69 | 4.00 |
交易费用合计3.10万元
报告期内基金交易费用合计3.10万元，全部为买卖股票产生的交易相关支出，截至报告期末，应付交易费用余额为0。
股票买卖差价收益223.11万元
报告期内基金股票投资收益合计223.11万元，全部来自买卖股票差价收入，卖出股票成交总额3578.43万元，扣除卖出股票成本3352.22万元及交易费用3.10万元后，实现正向价差收益。
关联方交易占比达100%
报告期内基金全部股票交易均通过关联方中泰证券的交易单元完成，成交金额4923.26万元，占当期股票成交总额的100%；当期应支付中泰证券的关联方佣金为0.9968万元，占当期佣金总量的100%，期末无应付关联方佣金余额。
重仓股覆盖多核心赛道
期末指数投资部分前五大重仓股分别为中际旭创、宁德时代、贵州茅台、新易盛、招商银行，公允价值合计574.91万元，占基金资产净值比例分别为4.24%、3.09%、2.78%、2.54%、2.33%，覆盖AI算力、新能源、白酒、银行等核心赛道。积极投资部分共持有8只个股，合计占基金资产净值比例1.22%。
个人投资者占比超97%
截至报告期末，基金总持有人户数5298户，总份额3689.89万份，其中个人投资者持有3590.26万份，占总份额比例97.30%；机构投资者持有99.62万份，占总份额比例2.70%，C类份额全部由个人投资者持有。
| 份额类型 | 持有人户数 | 个人投资者占比 | 机构投资者占比 |
|---|---|---|---|
| A类 | 640 | 93.28% | 6.72% |
| C类 | 4658 | 100.00% | 0.00% |
| 合计 | 5298 | 97.30% | 2.70% |
从业人员持有占比0.07%
期末基金管理人从业人员合计持有本基金2.55万份，占基金总份额比例0.07%，其中A类份额持有2.52万份，占A类份额比例0.17%；基金经理、公司高级管理人员及投研部门负责人均未持有本基金份额。
上半年总份额净赎回超2100万份
报告期内A类份额总申购47.95万份，总赎回1858.98万份，期末份额1483.33万份；C类份额总申购958.72万份，总赎回1304.54万份，期末份额2206.55万份，整体基金份额较期初减少2156.85万份。
| 份额类型 | 期初份额（万份） | 本期申购（万份） | 本期赎回（万份） | 期末份额（万份） |
|---|---|---|---|---|
| A类 | 3294.36 | 47.95 | 1858.98 | 1483.33 |
| C类 | 2552.38 | 958.72 | 1304.54 | 2206.55 |
租用2个中泰证券交易单元
本报告期内基金共租用中泰证券2个交易单元，全部股票交易均通过该关联方交易单元完成，股票成交金额4923.26万元，对应支付佣金0.9968万元，无其他证券类交易通过其他券商单元开展。
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